Dans toutes les nations, l’activité économique a toujours été au centre de la croissance. Les PME représentent un acteur important dans la croissance économique marocaine ; Le contexte marocain n’est pas très différent de celui des pays émergents et de la région MENA. Au Maroc, la PME dispose d’une importance significative dans le tissu économique dans lequel elles représentent 95% selon les statistiques de la confédération de la PME ainsi le développement des économies nationales passe nécessairement par le développement du tissu des petites et moyennes entreprises (PME). Celles-ci contribuent fortement à la création de richesse, à l’emploi et à la cohésion sociale dans les pays quel que soit leur niveau de développement. Pour toutes les PME, la recherche de ressources financières reste une préoccupation principale. En effet, la très grande majorité des PME ne possèdent pas suffisamment de ressources internes (de capacité d’autofinancement) pour couvrir leurs besoins d’investissement et de fonctionnement. Elles s’orientent donc vers des sources de financement à l’extérieur de l’entreprise. A ce niveau, l’emprunt bancaire demeure de loin le mode de financement privilégié des entreprises en général et des PME en particulier. Les banques constituent donc les principaux partenaires financiers des PME et, malgré ceci, leurs relations sont souvent critiquées d’insatisfaction et d’incompréhension de part et d’autre. D’une part, les PME se plaignent que leurs conditions de financement ne correspondent pas à la réalité de leur entreprise et, d’autre part, les banquiers reprochent aux entrepreneurs leur manque de transparence dans la diffusion des informations nécessaires pour l’évaluation adéquate et complète de l’entreprise. Dans ce contexte, il est intéressant de voir si les conditions de financement bancaire reflètent le niveau de risque total des emprunteurs, ou montreraient une certaine discrimination à l’égard des petites et moyenne entreprises. Ainsi, il faudrait mettre en évidence les points de convergences situés, d’un coté, entre l’accessibilité des PME marocaines au financement bancaire, de part leur situation micro-économique actuelle, quant à leur taille, structure financière et activité, à leur compétitivité et leur puissance d’évolution et de survie sur leur marché ; et de l’autre coté, de la vision risque-rentabilité adoptées par les banques commerciales marocaines, traduite par leur degré de réticence envers leurs offres de financement des activités des PME. Les difficultés d’accès au financement que rencontre les PME contrastent avec les efforts déployés par l’Etat pour soutenir cette forme d’entreprises. Par ailleurs, le crédit est inséparable du risque. En effet, au sein des institutions bancaires, la maîtrise du risque, sa gestion, la spécialisation dans les activités et l'anticipation sont des mots clés sur lesquels les responsables doivent agir pour ne pas se heurter à la cessation des activités ; d'où la nécessité de maîtriser de la gestion du risque. Le risque de crédit demeure un des aspects les plus importants de la gestion de risque. Il est soumis à la fois aux cycles économiques, à la conjoncture du secteur d'activité, au risque-pays et aux événements propres à la vie de l'entreprise.
Problématique : En nous intéressant à l’étude de la problématique de financement des PME par la banque, cela nous amène à nous poser la question suivante « Qu’est ce qui explique la réticence de la banque à financer les PME ? ». Plus précisément : Quels sont les conditions d’octroi de crédit accordé aux PME au Maroc ? Comment la fonction du risque crédit constitue une étape primordiale pour le refus ou la validation de la demande de crédit ? Comment promouvoir l’accès des PME au financement bancaire. C’est pour donner une réponse à toutes ces interrogations que nous avons choisis comme thème d’étude « Le financement bancaire des PME au Maroc : Cas de la BPCS ». L’objectif général de cette étude et d’identifier et déterminer les facteurs qui expliquent le comportement de la banque dans l’octroi de crédit. Mais le choix de ce thème vient pour répondre à d’autres objectifs : Des objectifs personnels liés à la découverte du secteur bancaire et du mode de fonctionnement des institutions bancaire et leurs manières de gestion de demandes de financement. Pour l’école ce rapport constituera une étude sur terrain pour la gestion des demandes de crédit ce qui permettra de comprendre les difficultés d’accès au financement bancaire que rencontrent les PME et de voir de prés comment les banques opèrent lorsqu’une PME dépose une demande de financement. Pour la banque, ce rapport constituera un document très enrichissant ; il va l’aider à détecter les failles dont souffre son système de gestion des demandes de crédits ainsi que de les résoudre à l’aide des recommandations que nous allons présenter. Pour bien mener cette étude nous allons employer plusieurs moyens afin d’obtenir la bonne information, ainsi nous allons nous appuyer sur des recherches documentaires en se référant à des anciens rapports, à des documents au sein de la banque relatifs à la gestion des demandes de crédits…etc., nous allons aussi utiliser des guides d’entretient pour des entretiens semi directifs avec les responsable afin de collecter les informations non-disponibles. Le rapport sera présenté en deux parties dont la première concernera le cadre théorique du thème et qui entamera tous les aspects concernant les Petites et Moyennes Entreprises et leurs Financements, alors que la deuxième partie sera entièrement consacré au cadre pratique de l’étude ; ainsi on s’y pencherai sur la présentation de la Banque Populaire Centre Sud , des types de financement qu’elle accorde et de son processus de gestion des de demandes de crédits avant de conclure avec deux cas illustrant l’analyse effectué pour le traitement de ce type de demande.

Partie I : Cadre théorique de l'étude
Chapitre I : Cadre conceptuel des PME-PMI - Besoins et contraintes financières
Section 1 : Définition et caractéristiques de la PME
1. Définition de la PME :
2. Caractéristique de la PME
3. Les difficultés rencontrées par les PME
Section 2 : Les besoins de financement de la PME
1. Les besoins en capitaux d’investissement
2. Les besoins en fond de roulement
Section 3 : les sources et structure de financement
Chapitre II : Financement des Petites et Moyennes Entreprises
Section 1 : Les types de financements utilisés par la PME
1. Financement par l’endettement
2. Financement par fonds propres
3. Marché financier et PME
Section 2 : Le financement des PME au Maroc
1. Le crédit bancaire
2. Marchés financiers
3. Marché des actions
4. Le capital risque
5. L’appui financier indirect au PME : Les fonds et mécanismes de garanties
Section 3 : la mise à niveau de la PME au Maroc
Chapitre III : Gestion du risque Crédit
Section 1 : La définition de la notion du risque
Section 2 : Le risque bancaire
1. Les risques bancaires traditionnels
2. Autres risques bancaires
Section 3 : Le crédit bancaire
1. Définition de crédit
2. Objectif du crédit
3. Les types de crédits
Section 4 : Le risque crédit
1. Définition du risque crédit
2. Les types du risque crédit
3. L’importance du risque de crédit bancaire
4. Les dispositifs réglementaires du risque de crédit bancaire
Section 5 : les outils et techniques financière d’analyse et de gestion du risque de crédit
1. L’approche classique de gestion du risque
2. L’approche moderne de gestion du risque
3. Les outils de transfert de risque de crédit
Partie II : Cadre pratique de l'étude
Chapitre I : Présentation du secteur bancaire et de la Banque Populaire
Section 1 : Présentation du secteur bancaire
1. Historique
2. Chiffres clés du secteur bancaire marocain
3. Les spécificités du secteur bancaire marocain
Section 2 : Le groupe banque populaire
1. Historique Du Groupe Banque Populaire
2. Crédit Populaire du Maroc
3. Présentation de la banque populaire de centre sud
4. Présentation de la direction de gestion des risques
Chapitre II : Procédure de financement de la PME par la BPCS
Section 1 : les différents types de financement proposés aux PME par la BPCS
1. Financement du cycle d’exploitation
2. Création et expansion de l’entreprise
Section 2 : la procédure de financement par octroi de crédit
1. Processus décisionnel des accords de crédit
2. Etude du dossier de crédit
3. La mise en place du crédit
4. Le suivi du crédit
Section 3 : processus de gestion du risque crédit
1. La Notation au sein de la BPCS
2. L’étude du risque
3. La contre étude
4. Analyse de la démarche d’étude de dossier et d’analyse de risque (étude de cas)
Chapitre III : Analyse globale des résultats et recommandations
Section 1 : analyse globale de résultats
Section 2 : Recommandations
1. A l’endroit de la banque
2. A l’endroit de la PME